Notat Budgetopfølgning pr. 30. april 2017 for det samlede kommunale område Resume I forhold til sanktionslovgivningen og det eksterne krav forventer Herning Kommune et mindreforbrug på 1,7 mio. kr (KB1). I forhold til måltallet for servicedriftsudgifter i Herning Kommune, som er defineret som korrigeret uden genbevillinger og generelle reserver (KB2) forventes der et merforbrug på 31,3 mio. Heraf kan ca. 23 mio. kr. forklares som forudsætningsbrist, og 13,5 mio. kr. kan henføres til Serviceområde 13 Handicap og Psykiatri. Derudover er det værd at bemærke, at der på anlægsdelen er overført 216,8 mio. kr. fra 2016 til 2017. Heraf forventer vi på nuværende tidspunkt at anvende 103 mio. kr. i 2017. Til sammenligning blev genbevillingerne/overførslerne for 2015 til 2016 ikke anvendt i 2016, som forventet. I forhold til indførelse af en eventuel ssanktion på anlæg giver det udfordringer, såfremt vi bruger genbevillingerne. Det kalder på en tættere opfølgning på anlægsprojekterne. Side 1 af 10
Indholdsfortegnelse: 1 Forord... 3 2 Overordnet sopgørelse pr. 30. april 2017 samt forventet 2017... 3 2.1 Kommentarer til sopgørelsen... 3 3 Gennemgang af forventet på bevillingsniveau... 4 3.1 Indtægter... 4 3.2 Drift... 4 3.1.1 Servicedriftsudgifter... 4 3.2.2 Øvrige udgifter... 7 3.2.3 Renter... 7 Anlæg, jordforsyning og takstfinansieret område.... 8 4 Likviditet... 9 4.1 Likviditetspåvirkning fra et... 9 4.2 Tilgang fra finansieringsposter... 9 4.3 Likviditet opgjort efter kassekreditreglen... 10 Side 2 af 10
1 Forord Administrationen har foretaget opfølgning pr. 30. april 2017 på baggrund af det konstaterede forbrug. I det efterfølgende bliver afvigelser generelt målt som mod korrigeret. Da sanktions-lovgivningen ikke giver plads til forbrug af genbevillinger, måles servicedriftsudgifterne som mod korrigeret uden genbevillinger. 2 Overordnet sopgørelse pr. 30. april 2017 samt forventet 2017 Nedenstående viser på overordnet niveau forbrug, og forventet pr. 30. april 2017. Tabel 2.1 Sammendrag Regnskabsopgørelse 2017 Indtægter -1.844.036-1.838.044-5.096.381 0 0-5.096.381-5.088.279-8.102 Driftsudgifter Servicedriftsudgifter 1.139.475 1.177.311 3.410.433 116.877 3.825 3.523.485 3.404.914 118.571 Øvrige 398.158 427.922 1.466.376 9.070-4.990 1.478.106 1.486.397-8.291 Renter m.v. -4.184-3.750-11.552 0 0-11.552-16.552 5.000 Resultat af skatte finansieret drift -310.587-236.561-231.124 125.947-1.165-106.342-213.520 107.178 Anlægsudgifter 28.793 4.084 218.692 216.808-4.987 430.513 316.633 113.880 Jordforsyning -8.433-2.207-5.589 46.146 0 40.557 2.012 38.545 Resultat af skattefinansieret område -290.227-234.684-18.021 388.901-6.152 364.728 105.125 259.603 Forsyningsvirksomheder -51.932-52.582-2.152 4.836 184 2.868-11.656 14.524 Resultat af drift og anlæg -342.159-287.266-20.173 393.737-5.968 367.596 93.469 274.127 Likviditetspåvirkning Finansiering 350.115 280.543 22.243 8.894-1 31.136 11.187 19.949 Ændring af likviditet 7.956-6.723 2.070 402.631-5.969 398.732 104.656 294.076 Likviditet Primosaldo -428.509-633.009-633.009-630.939-228.308-633.009-633.009 0 Ændring 7.956-6.723 2.070 402.631-5.969 398.732 104.656 294.076 Saldo -420.553-639.732-630.939-228.308-234.277-234.277-528.353 294.076 2.1 Kommentarer til sopgørelsen Det forventede er opstillet på baggrund af forvaltningernes indmeldte forventninger til sår 2017. Forventningerne til resultatet for den skattefinansierede drift for 2017 er et overskud på 213,5 mio. kr. Det er 107 mio. kr. mere end det korrigerede og 17,6 mio. kr. under det vedtagne. Efter afholdelse af de forventede anlægsudgifter på 316,6 mio. kr. og jordforsyning på 2 mio. kr. forventes et underskud på det skattefinansierede område på 105,1 mio. kr. Side 3 af 10
Når forventet indtægt fra forsyningsvirksomheder indregnes, forventes det samlede resultat for drift og anlæg at ende på et samlet underskud på 93,4 mio. kr. Da finansieringen, der består af nettelånoptagelse, frigivelse af deponerede midler og forskydning i kortfristede poster, viser et forbrug på 11,2 mio. kr. forventes der en samlet likviditetsforbrug 104,6 mio. kr. 3 Gennemgang af forventet på bevillingsniveau 3.1 Indtægter Tabel 3.1 Indtægter Indtægter i 1.000 kr. Skatter -1.409.291-1.426.518-3.734.619 0 0-3.734.619-3.726.519 8.100 Generelle tilskud m.v. -465.336-440.299-1.361.762 0 0-1.361.762-1.361.760 2 Momsudligning 30.591 28.773 0 0 0 0 0 0 I alt -1.844.036-1.838.044-5.096.381 0 0-5.096.381-5.088.279 8.102 På skatteområdet forventes en mindreindtægter på 8,1 mio. kr. som primært skyldes tilbagebetaling af ejendomsskat i perioden 2014-2017 som følge af Skat s ændrede ejendomsvurderinger. 3.2 Drift Tabel 3.2 Driftsudgifter Regnskabsopgørelse 2017 Servicedriftsudgifter 1.139.475 1.177.311 3.410.433 116.877 3.825 3.523.485 3.404.914 118.571 Øvrige 398.158 427.922 1.466.376 9.070-4.990 1.478.106 1.486.397-8.291 Renter m.v. -4.184-3.750-11.552 0 0-11.552-16.552 5.000 I det efterfølgende deles opfølgningen på driften op i servicedriftsudgifter, øvrige udgifter og renter. Servicedriftsudgifter Med sanktionslovgivningen kan kommunerne blive sanktioneret individuelt og kollektivt, såfremt den samlede ramme for servicedriftsudgifter overskrides. I Herning Kommune er måltallet for sanktionslovgivningen korrigeret uden genbevillinger (KB1). Servicedriftsudgifterne vil derfor i det efterfølgende blive kommenteret i forhold hertil. Med dette måltal forventes samlet set et mindreforbrug på 1,7 mio. kr. I forhold til måltallet for servicedriftsudgifter uden generelle reserver (beregnet som vedtaget (3.410,4 mio. kr) plus tillægsbevillinger (-3,8 mio. kr.) minus generelle reserver (33 mio. kr) = 3.373,6 mio. kr.) forventes der et merforbrug på 31,3 mio. kr. (27,5 mio. kr. såfremt der ses bort fra de negative tillægsbevillinger) Side 4 af 10
Tabel 3.2.1 Servicedriftsudgifter og omplac. u. genbevillinger Økonomi- og Erhvervsudvalget 162.618 178.366 533.689 73.506-4.918 528.771 484.465-44.306 02 Arealerhvervelser/salgsingtægter 0 1 0 0 0 0 0 0 08 Driftsselskaber 14.497 13.827 55 420 410 465 873 408 11 Idræt og Fritid 0 0 3.459 2.973 0 3.459 0-3.459 15 Kultur 10.373 8.120 18.138 2.123 0 18.138 19.216 1.078 20 Administration m.v. 137.748 156.418 512.037 67.990-5.328 506.709 464.376-42.333 Teknik- og Miljøudvalget 48.486 42.148 182.142-3.777 1.139 183.281 187.773 4.492 01 Byggemodning 1.945 2.193-201 0 0-201 -201 0 03 Kommunale ejendomme mm 905 2.037 11.506 959 1.142 12.648 12.934 286 04 Grønne områder 3.907 16.923 28.350 0 0 28.350 28.416 66 05 Miljøforanstaltning 142-972 3.874 80 0 3.874 4.423 549 08 Driftsselskaber 24.627-29.320-2.036 340-3 -2.039-1.699 340 09 Trafik 16.960 51.287 140.649-5.156 0 140.649 143.900 3.251 Byplanudvalget - - 670 - - 670 460-210 03 Kommunale ejendomme mm 0 0 670 0 0 670 460-210 05 Trafik 0 0 0 0 0 0 0 0 Børne- og familieudvalget 452.787 466.951 1.439.143 30.970-713 1.438.430 1.442.883 4.453 10 Dagtilbud for børn 141.134 143.673 423.842 13.041-369 423.473 423.549 76 12 Folke- og ungdomsskoler 219.813 227.732 760.492 15.686 1.584 762.076 762.317 241 16 Børn og familie 91.840 95.546 254.809 2.243-1.928 252.881 257.017 4.136 Social- og sundhedsudvalget 348.291 345.441 1.035.844 6.154 1.162 1.037.006 1.055.170 18.164 13 Handcap og psykiatri 132.701 121.919 377.661 41-132 377.529 391.044 13.515 18 Sundhed og ældre 215.590 223.522 658.183 6.113 1.294 659.477 664.126 4.649 Beskæftigelsesudvalget 11.690 9.149 29.126 509-88 29.038 28.580-458 17 Forsørgelse og beskæftigelse 11.690 9.149 29.126 509-88 29.038 28.580-458 Kultur- og Fritidsudvalget 114.970 134.416 184.914 5.994 418 185.332 198.898 13.566 11 Idræt og fritid 66.578 80.669 93.815 365 247 94.062 103.427 9.365 14 Biblioteker 13.651 15.175 40.475 506 3 40.478 42.657 2.179 15 Kultur 34.741 38.572 50.624 5.123 168 50.792 52.814 2.022 Forebyggelsesudvalget 634 838 4.905 3.521-825 4.080 6.685 2.605 19 Forebyggelse 634 838 4.905 3.521-825 4.080 6.685 2.605 I alt 1.139.476 1.177.309 3.410.433 116.877-3.825 3.406.608 3.404.914-1.694 En detaljeret gennemgang af de enkelte fagområder kan findes i fagudvalgenes behandling af opfølgningen pr. 30. april. Nedenfor beskrives de væsentligste afvigelser mellem servicedriftsudgifter og korrigeret uden genbevillinger. Økonomi- og Erhvervsudvalget På Økonomi- og Erhvervsudvalgets område forventes et mindreforbrug på 44,3 mio. kr., hvor størstedelen af mindreforbruget kan henføres til Serviceområde 20 Administration. Afvigelsen består primært af et mindreforbrug den generelle reserve på 33,0 mio. kr., voksen-,ældre- og handicapområdet på 12,1 mio. kr. og interne selvforsikring på 11,9 mio. kr. samt et merforbrug på sekretariat og forvaltning. Teknik- og Miljøudvalget Teknik- og Miljøudvalgets område udviser et samlet merforbrug på 4,5 mio. kr., som primært kan henføres til Serviceområde 05 Miljøforanstaltninger og Serviceområde 09 Trafik. Merforbruget på Serviceområde 05 Miljøforanstaltninger kan henledes til områderne for skadedyrsbekæmpelse og miljøtilsyn. Serviceområde 09 Trafik er især påvirket af et merforbrug på vejvedligeholdelse grundet øget aktivitet fra Herning Vand i forbindelse med kloakrenovering, samt et merforbrug på vejafvandingsbidrag. Side 5 af 10
På grund af forventet merforbrug på vejafvandingsbidrag og vejbelysning, vil Teknik- og Miljøudvalget fremsende en særskilt sag med løsningsforslag på et kommende møde. Forslagene til korrigerende handlinger skal bringe tet på Serviceområde 09 Trafik i balance. Børne- og Familieudvalget På Børne- og Familieudvalget forventes et samlet merforbrug på 4,5 mio. kr., som primært kan tilskrives merforbrug på Serviceområde 16 Børn og Familie på 4,1 mio. kr. ne for området fordeler sig således: Serviceområde 12 Folke- og ungdomsskoler Området forventer at komme ud med et resultat, som er i balance. Resultatet er dog omfattet af en hvis usikkerhed, da der bl.a. er medtaget en forventet besparelse på 2,0 mio. kr. vedr. kørsel, som kommer af et nyt udbud på området. Området oplever derudover stigende antal børn, som ønskes visiteret til specialiserede skoletilbud. Serviceområde 16 Børn og Familie Området forventer et merforbrug på 4,1 mio. kr. mod tidligere forventet merforbrug ved balanceplanens godkendelse på 3 mio. kr. Efter aftale i forligskredsen får området tilført 3 mio. kr. Ud af merforbruget kan 2,2 mio. kr. henføres til myndighedsområdet. Området arbejder fortsat med balanceplanen og vurderer, at der er potentiale for at iværksætte korrigerende handlinger, som kan have en positiv effekt på årets resultat. Social- og Sundhedsudvalget Social- og Sundhedsudvalget forventer samlet et merforbrug på 18,1 mio. kr., som dækker over et forventet merforbrug på Serviceområde 13 Handicap og Psykiatri på 13,5 mio. kr. og på Serviceområde 18 Sundhed og Ældre på 4,6 mio. kr. Serviceområde 13 Handicap og Psykiatri Merforbruget knytter sig primært til Handicap området og og området for Misbrug/udsatte. For Handicap, som står for størstedelen af merforbruget på 13,5 mio. kr., er området belastet af mangel på kapacitet. Herning Kommune har 196 pladser til længerevarende botilbud, som alle er fuldt belagt. Køb af pladser uden for kommunen er ofte dyrere og mindre styrbare. Vente- og tilgangslisten viser, en forventet tilgang af borgere, som overstiger udskrivningsfrekvensen på Herning Kommunes egne tilbud. Der er igangsæt en række korrigerende handlinger for at imødekomme den forventede overskridelse af rammen. Bl.a. forfølges tidligere forslag til besparelser i handleplan 2015 samt der er iværksat en analyse af dyre enkeltsager som indeholder en kortlægning af strømmen af borgere, hvor målet af at få viden om årsagen til stigningen og handlemuligheder på området. Misbrug/udsatte området har et forventet merforbrug på 1,8 mio. kr. Der arbejdes med udvikling af nye opgaveløsninger, hvis formål er at opnå bedre styringsmuligheder og koordinering på tværs af de mange tilbud på området, som forventes at nedbringe de samlede udgifter. Serviceområde 18 Sundhed og Ældre Merforbrug på området kan primært henledes til sygeplejen og vederlagsfri fysioterapi. For sygepleje området er der fokus på optimeringer og effektiviseringer. For vederlagsfri fysioterapi er udgiftsniveauet stigende, hvilket kan tilskrives en stigning i antallet af patienter over 50 år. Side 6 af 10
Beskæftigelsesudvalget På Beskæftigelsesudvalgets område forventes et mindreforbrug på 0,5 mio. kr. på servicedriftsudgifterne. De væsentligste afvigelser er på området for Ungdomsuddannelser for unge med særlige behov (STU), som står for et merforbrug samt midlertidigt boligplacering af flygtninge, som udviser et mindreforbrug grundet færre flygtninge og familiesammenførte flygtninge end forudsat ved lægningen. Kultur- og Fritidsudvalget Kultur- og Fritidsudvalgets område udviser et merforbrug på 13,6 mio. kr. Hovedparten af merforbruget kan henledes til Serviceområde 11 Idræt og Fritid, hvoraf der overføres 6,3 mio. kr. fra Økonomi- og Erhvervsudvalgets område i 2017. Serviceområde 14 Biblioteker udviser et samlet merforbrug, som primært skyldes likviditetsforskydninger på projekter, hvor udgifterne falder i 2017, men indtægterne kommer i foråret 2018. Serviceområde 15 Kultur udviser et forventet merforbrug, som primært kan henføres til området for andre kulturelle opgaver. Forebyggelsesudvalget På Forebyggelsesudvalgets område er merforbrug på 2,6 mio. kr. som relaterer sig til forbrug af genbevillinger fra 2016. 3.2.2 Øvrige udgifter Tabel 3.2.2 Øvrige udgifter Beløb i 1.000 kr Øvrige udgifter Overførselsindkomster 325.702 3.379 10.169 0 228 10.397 10.962 565 Aktivitetsbestemt medfinansiering 46.576 46.872 290.119 0 0 290.119 295.000 4.881 Ældreboliger 764 915-28.784 0 0-28.784-28.814-30 Centrale refusionsordninger -7.603-7.100-23.265 0 2.058-21.207-18.991 2.216 Budgetgaranti 238.807 767.634 9.070 374 777.078 778.077 999 Øvrige overførsler 118.224 302.074 0 0 302.074 306.836 4.762 Forsikrede ledige 32.718 26.826 148.429 0 0 148.429 143.324-5.105 I alt 398.157 427.923 1.466.376 9.070 2.660 1.478.106 1.486.394 8.288 Der forventes på nuværende tidspunkt et merforbrug på 8,3 mio. kr. på de øvrige udgifter. Merforbruget kan bl.a. henføres til merforbrug på aktivitetsbestemt medfinansiering og øvrige overførsler. Derudover forventes mindreforbrug på forsikrede ledige, som primært skyldes, at antallet af forsikrede ledige er lavere end forudsat ved lægningen. 3.2.3 Renter Tabel 3.2.3 Renter Renter m.v. -4.184-3.750-11.552 0 0-11.552-16.552-5.000 Der forventes renteindtægter på 5 mio. kr. mere end teret. Side 7 af 10
Anlæg, jordforsyning og takstfinansieret område. Tabel 3.3.1 Anlægsudgifter Økonomi- og Erhvervsudvalget 4-26.115 48.639 17.329-30.995 34.973 24.053-10.920 02 Arealerhvervelser/salgsingtægter -745-27.706 1.147 1.270-29.547-27.130-31.466-4.336 11 Idræt og Fritid 0 0 0 0 0 0 0 0 15 Kultur 0 8 45.918 7.165 0 53.083 51.366-1.717 20 Administration m.v. 749 1.583 1.574 8.894-1.448 9.020 4.153-4.867 Teknik- og Miljøudvalget 5.817 6.593 35.413 38.294 408 74.115 50.203-23.912 03 Kommunale ejendomme mm 1.952 1.416 3.040 12.012 0 15.052 3.862-11.190 04 Grønne områder -189 630 6.859 6.448 158 13.465 11.680-1.785 08 Driftsselskaber 0 0 0 0 0 0 0 0 09 Trafik 4.054 4.547 25.514 19.834 250 45.598 34.661-10.937 0 0 0 0 0 0 0 0 Byplanudvalget 4.685 2.356 9.592 17.325-26.917 15.947-10.970 03 Kommunale ejendomme mm 942 77 833 5.046 0 5.879 1.380-4.499 04 Grønne områder 516-100 0-300 0-300 -100 200 05 Trafik 3.227 2.379 8.759 12.579 0 21.338 14.667-6.671 Børne- og familieudvalget 9.369 17.801 97.726 91.218 25.600 214.544 178.235-36.309 10 Dagtilbud for børn 362 9.604 21.420 53.423 0 74.843 44.613-30.230 12 Folke- og ungdomsskoler 7.928 5.743 76.306 34.192 25.600 136.098 130.098-6.000 16 Børn og familie 1.079 2.454 0 3.603 0 3.603 3.524-79 Social- og sundhedsudvalget 2.316-1.134 1.331-1.417 - -86 892 978 13 Handcap og psykiatri 0-121 0 0 0 0-121 -121 18 Sundhed og ældre 2.316-1.013 1.331-1.417 0-86 1.013 1.099 Kultur- og Fritidsudvalget 6.602 4.583 25.991 54.059-80.050 47.303-32.747 11 Idræt og fritid 3.168 4.568 25.476 50.588 0 76.064 45.851-30.213 14 Biblioteker 0 0 0 0 0 0 0 0 15 Kultur 3.434 15 515 3.471 0 3.986 1.452-2.534 Anlægsudgifter i alt 28.793 4.084 218.692 216.808-4.987 430.513 316.633-113.880 Jordforsyning Salg af jord -14.861-10.283-48.347 5.546 0-42.801-48.166-5.365 Køb af jord og byggemodning 6.428 8.076 42.758 40.600 0 83.358 50.177-33.181 I alt -8.433-2.207-5.589 46.146 0 40.557 2.012-38.545 Resultat af skattefinansieret område 290.227 234.684 18.021-388.901 6.152-364.728-105.125 259.603 Forsyningsvirksomheder Drift -54.094-52.652-2.710 0 184-2.526-17.148-14.622 Anlæg (Renovation) 0 33 558 8.661 0 9.219 9.219 0 Anlæg (Klimatilpasning) 2.162 37 0-3.825 0-3.825-3.727 98 I alt -51.932-52.582-2.152 4.836 184 2.868-11.656-14.524 Anlæg Der forventes samlede anlægsudgifter på 316,6 mio. kr. i 2017, hvilket er 113,8 mio. kr. mindre end korrigeret. Det korrigerede uden genbevillinger for året er dog 213,7 mio. kr., hvorfor der forventes at blive brugt 102,9 mio. kr. af de overførte midler. De største afvigelser er på Børne- og Familieudvalgets område samt Kultur- og Fritidsudvalgets område. Børne- og Familieudvalget Området forventer et mindreforbrug på 36,3 mio. kr. i 2017. Det kan primært forklares med et mindreforbrug på Snejbjerg Skole på 6 mio. kr. Herudover at der ikke bliver brugt det afsatte beløb til etablering af de tre nye børnehaver i 2017, men først i 2018. Det bemærkes hertil, at der efter gennemført licitation på de tre børnehaver er et samlet merforbrug, som der er fundet en finansieringsmodel for. Side 8 af 10
Kultur- og Fritidsudvalget Området forventer et mindreforbrug på 32,7 mio. kr., som hovedsageligt kan henføres til projekter som er blevet udskudt til senere gennemførelse eller forskydninger ved flerårige projekter. De primære projekter med mindreforbrug er bl.a. 11,3 mio. kr. vedr. Holing-projektet, 5,2 mio. kr. vedr. Timelineprojektet, 6,7 mio. kr. vedr. fremtidige vedligeholdelse af svømmeanlæg m.v. og 9,5 mio. kr. vedr. øvrige projekter. Jordforsyning På jordforsyningsområdet forventes realiseret indtægter for 48,2 mio. kr. i 2017, mens der forventes byggemodningsudgifter for i alt 50,2 mio. kr. Netto forventes derfor et underskud på 2 mio. kr. Forsyningsvirksomheder (renovation og klimatilpasning) På området for forsyningsvirksomheder forventes et overskud på 11,6 mio. kr., hvilket er 14,5 mio. kr. mere end det korrigerede. 4 Likviditet 4.1 Likviditetspåvirkning fra et Tabel 4.1 Likviditetspåvirkning fra et Regnskabsopgørelse 2017 Resultat af drift og anlæg -342.159-287.266-20.173 393.737-5.968 367.596 93.469-274.127 Finansiering 350.115 280.543 22.243 8.894-1 31.136 11.187-19.949 Ændring af likviditet 7.956-6.723 2.070 402.631-5.969 398.732 104.656-294.076 Likviditet Primosaldo -428.509-633.009-633.009-630.939-228.308-633.009-633.009-234.277 Ændring 7.956-6.723 2.070 402.631-5.969 398.732 104.656-294.076 Saldo -420.553-639.732-630.939-228.308-234.277-234.277-528.353-528.353 Som det fremgår af tabel 4.1 er den samlede likviditetsmæssige påvirkning af det forventede et likviditetsforbrug på 104,6 mio. kr. Dette fordeler sig med et forventet underskud på 93,4 mio. kr. fra resultatet af drift og anlæg samt et forbrug på finansieringsposterne på 11,2 mio. kr. 4.2 Tilgang fra finansieringsposter Tabel 4.2 Tilgang fra finansieringsposter Optagelse af lån - - - 7.620-7.620 1.620-6.000 Afdrag på lån -5.373-5.520-45.512 - - -45.512-44.512 1.000 Deponeringsændringer - - - - - - - - Ændringer af kortfristede tilgodehavender, gæld og langfristede tilgodehavender -344.742-275.023 23.269-16.514 1 6.756 31.705 24.949 I alt -350.115-280.543-22.243-8.894 1-31.136-11.187 19.949 Der forventes optaget lån til energirenoveringer på 6 mio. kr. mindre en teret. Side 9 af 10
På ændring af kortfristede tilgodehavender, gæld og langfristede tilgodehavender forventes et merforbrug som primært skyldes ekstraordinært afdrag fra EGJ salg på 11,5 mio. kr. samt 12,4 mio. kr. vedrørende byggekredit. Det samlede likviditetsforbrug betyder, at den forventede bogførte likviditet ultimo 2017 forventes at blive 526,1 mio. kr. mod primo saldo for året på 633 mio. kr. 4.3 Likviditet opgjort efter kassekreditreglen Likviditet efter kassekreditreglen er den daglige bogførte likviditet fratrukket kassekreditter, opgjort som et gennemsnit over de seneste 12 måneder. Nedenstående viser forventninger til udviklingen i likviditeten i 2017 sammenholdt med den faktiske likviditetsudvikling. Den gennemsnitlige likviditeten ultimo 1. kvartal 2017 er 792,3 mio. kr., hvilket er en stigning fra 4. kvartal 2016 på 43,5 mio. kr. og en stigning fra 1. kvartal 2015 på 164,0 mio. kr. Hvis der tages hensyn til den faktiske udvikling i de første fire måneder af 2017 forventes en stigende tendens i resten af 2017. Side 10 af 10